3月14日,近日,中郵基金旗下多只產(chǎn)品2021年年度報(bào)告出爐,截至3月13日,中郵基金已經(jīng)公布旗下52只債券型或混合型基金。其中,多份基金年報(bào)展現(xiàn)了基金經(jīng)理對(duì)2021年的投資回顧,和對(duì)2022年的展望,據(jù)悉基金經(jīng)理國(guó)曉雯在年報(bào)中還反思了自己2021年操作,她表示,做得最差的地方是沒(méi)有及時(shí)兌現(xiàn)順周期標(biāo)的,為組合貢獻(xiàn)了負(fù)收益。
目前公募基金每年需定期披露6份報(bào)告,分別為一季報(bào)、二季報(bào)、半年報(bào)、三季報(bào)、四季報(bào)和年報(bào)。按照行業(yè)慣例,在披露年報(bào)的一個(gè)多月前,基金已先行披露了四季報(bào),導(dǎo)致年報(bào)中的信息包含許多已披露過(guò)的重復(fù)信息,比如基金份額、基金經(jīng)理的投資目標(biāo)與投資策略說(shuō)明、基金份額凈值增長(zhǎng)率、四季度利潤(rùn)情況、截至2021年年底的基金資產(chǎn)凈值、凈值表現(xiàn)、報(bào)告期內(nèi)基金投資策略和運(yùn)作分析、投資組合報(bào)告、行業(yè)分類股票投資組合、前十名重倉(cāng)股名單等。不過(guò),年報(bào)信息中還有很多四季報(bào)中沒(méi)有披露的內(nèi)容,包括全部持倉(cāng)股、累計(jì)買賣股票、持有人戶數(shù)、持有人結(jié)構(gòu)、未來(lái)投資展望等。其中,基金的收益情況、持倉(cāng)情況、投資策略及市場(chǎng)研判、重大事件等四方面信息是投資者不容放過(guò)的必讀內(nèi)容。
近期隨著中郵基金2021年報(bào)的披露,相關(guān)基金產(chǎn)品的所有持倉(cāng)也浮出水面。據(jù)統(tǒng)計(jì),截至2021年年報(bào),中郵基金合計(jì)對(duì)12只個(gè)股的持倉(cāng)市值超過(guò)3億元,這些個(gè)股分別是隆基股份、寧德時(shí)代、天合光能、陽(yáng)光電源、福斯特、比亞迪、晶澳科技、北方華創(chuàng)、國(guó)電南瑞、三角防務(wù)、寶鈦股份、貴州茅臺(tái)。除此之外,基金公司還重倉(cāng)了大金重工、天順風(fēng)能等風(fēng)能龍頭。
基金經(jīng)理國(guó)曉雯在中郵新思路的年報(bào)中表示:“反思對(duì)于2021年的操作,我們做對(duì)的地方是在年初就降低了核心資產(chǎn)的倉(cāng)位,全年我們重倉(cāng)的板塊是基本符合市場(chǎng)主線的;我們?cè)?月開(kāi)始在組合增配部分中小市值品種;我們?cè)?2月增配了‘穩(wěn)增長(zhǎng)’相關(guān)的標(biāo)的,并將組合適度均衡化。”
“我們做的很差的地方是年初參與的順周期標(biāo)的沒(méi)有及時(shí)兌現(xiàn),為組合貢獻(xiàn)了3分左右的虧損。我們做的不夠好的地方是在能耗雙控下漲價(jià)標(biāo)的行情把握不理想;對(duì)于風(fēng)電板塊,我們儲(chǔ)備了很長(zhǎng)時(shí)間,但是當(dāng)整個(gè)板塊開(kāi)始估值修復(fù)行情的時(shí)候我們的倉(cāng)位又遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠;對(duì)于新能源、科技、軍工板塊這類高波動(dòng)的板塊節(jié)奏沒(méi)有把握好,在這三個(gè)板塊內(nèi)個(gè)股的輪動(dòng)也把握的不夠好;另外更為重要的是當(dāng)這些板塊在5月走出底部后,由于對(duì)波動(dòng)率的容忍度大幅下降,在組合中增配了很多防御標(biāo)的,使得組合在反彈時(shí)進(jìn)攻性不夠理想?!眹?guó)曉雯繼續(xù)說(shuō)道。
展望2022年,國(guó)曉雯認(rèn)為,“景氣向上的行業(yè)包括新能源車,光伏,風(fēng)電,軍工,科技半導(dǎo)體,5G新基建,元宇宙,電力,電網(wǎng),部分消費(fèi)細(xì)分行業(yè)等。新能源我們依然看好,但是分化會(huì)非常明顯?!眹?guó)曉雯還指出:“在疫情中受損的板塊也是我們關(guān)注的重點(diǎn),如餐飲、旅游、演藝、酒店、民航、超市百貨等。對(duì)于地產(chǎn)壓制的板塊,如家具、家電、建材,需要關(guān)注保增長(zhǎng)政策后續(xù)的力度和落地的具體方向。”
具體到選股策略上,“2022年主要關(guān)注增長(zhǎng)確定,行業(yè)格局相對(duì)穩(wěn)定的行業(yè),對(duì)于個(gè)股來(lái)講,選擇在業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)的前提下,估值能穩(wěn)定或者提升的個(gè)股?!眹?guó)曉雯進(jìn)一步說(shuō)道。
與此同時(shí),中郵基金近日還披露了2021年的財(cái)報(bào),數(shù)據(jù)顯示,中郵基金2021年?duì)I收約5.24億元,相比于2020年的5.18億元,增長(zhǎng)了1.25%,歸屬于公司股東的凈利潤(rùn)約9834萬(wàn)元,相比于2020年的1.28億元,下降了23.04%,不過(guò)在扣非后,歸屬于公司股東的凈利潤(rùn)約9200萬(wàn)元,相比于2020年的8684萬(wàn)元,增長(zhǎng)了5.94%。
頭圖來(lái)源:圖蟲
標(biāo)簽: 中郵基金 公募基金 基金經(jīng)理